Skal jeg tage et realkreditlån lige nu? Er det en fordel at optage et realkreditlån nu?

Den økonomiske situation i Rusland er ganske kompliceret, og mange borgere mener om med henblik på at sikre sikkerheden for besparelser ved at investere dem i køb af en lejlighed. Nogle foreslår at investere i fast ejendom på bekostning af personlige midler, mens andre er afhængige af banklån. Men om at optage et realkreditlån er nu et hus? Måske er der mere egnede måder at investere?

Mortgage krise: to grupper af indikatorer

For at besvare spørgsmålet om, hvorvidt der skal tage et realkreditlån lige nu, da der var en vanskelig økonomisk situation, vil det være nyttigt at begynde at analysere, hvad er de vigtigste komponenter i bankkrisen i Rusland, om hvilke så mange analytikere siger. Så prøv at afgøre, hvor meget skyld i denne situation, EU og USA sanktioner mod Rusland - det er de kræver en central rolle i det faktum, at enhver krise tendenser i den russiske økonomi.

Så, hvad er problemerne i det nationale banksystem i Rusland? Eksperter identificere to hovedgrupper af indikatorer for kriser, som igen, er påvirket af en lang række forskellige faktorer.

solvens krise

Det første tegn på en krise: faldende solvens af befolkningen. Folk kan simpelthen ikke råd til at udstede nye lån. Dette vil igen, er forbundet med følgende faktorer.

Først, stigende inflation, en stigning i priserne på de fleste forbrugsvarer, især importeret. Den mest markante stigning i omkostningerne til husholdningsapparater. Og det til trods for, at reelle lønstigninger, og hvis det ikke er i sammenlignelige proportioner. støt som stigende priser på boliger og kommunale tjenester, transport. Resultatet: borgerne er ingen resterende midler til lån servicering.

For det andet, er det en væsentlig del af zakreditovannost borgere. Mange mennesker ikke så meget tænker meget over, om at tage et realkreditlån lige nu, hvad med hvordan til at tilbagebetale tidligere lån. Mange russere har svært med tilbagebetaling af nuværende gæld.

Nu vil vi forsøge at bestemme, hvordan den indvirkning på forekomsten af den første indikator af krisen økonomiske sanktioner mod Rusland. Med hensyn til den første faktor, sandsynligvis effekten er. Stigning i prisen på fødevarer eksperter i forbindelse med mad embargo af Rusland mod europæiske leverandører - og det er en eller anden måde relateret til sanktionerne. Dette er den russiske reaktion på dem. Med hensyn til den anden faktor - er sandsynligt, at skylden sanktionerne er relative. Det faktum, at størstedelen af lån masse formet af russerne længe før komplikationer af den politiske situation.

Sandsynligvis kan vi også bemærke, at begge faktorer danner den tilsvarende indikator forbundet. Stigning i prisen på varer og tjenesteydelser er naturligvis endnu mere begrænset solvens en potentiel låntager, forudsat at den har en kredit.

Krisen i bankerne

Den anden indikator af krisen: forværringen af situationen i bankerne, som et resultat - manglende evne til finansielle institutioner til at yde lån, herunder realkreditlån, og tilbyde dem til komfort for brugeren forhold. De faktorer i situationen, til gengæld følger.

Først er bankerne nu ekstremt begrænset fri kapital. For noget at give låntagere de banker, der noget bør være. Likviditet russiske kreditinstitutter af mange eksperter vurderes som lav.

For det andet banker, mærkeligt nok, er i en lignende situation med låntagerne - i det aspekt af gæld belastning. Det faktum, at de er mange, der har - til udenlandske kreditorer, den russiske centralbank.

Til gengæld vil vi forsøge at afgøre, om sanktionerne er skyld i denne situation? Mange eksperter mener, at det er sådan. Hvorfor? Fortalere for dette synspunkt understrege, at en stor del af den russiske kredit og finansielle organisationer - debitorer udenlandske kreditorer. De er i årene før sanktionerne er aktivt udført udenlandske lån, at drage fordel af attraktive betingelser Renter. inddrivelse af gæld er i vid udstrækning forventes som følge af refinansiering mekanismer - som følge af nye udenlandske lån. Nu, når under sanktionerne, russiske banker næsten mistet evnen til at låne i udlandet, finansfolk nødt til at kigge efter nye kilder til betaling. Mange långivere, siger analytikere, ikke har sine egne reserver til dette formål. Og især ikke har kapital til at udstede det som et lån.

I prioritet - situationen i bankerne?

Prognoser om, hvordan man kan udvikle et realkreditlån, hvad de kan forvente fra markedet, i høj grad afhænge af, siger analytikere, efter alle de faktiske forhold i bankerne. Henseender aktiviteten af potentielle låntagere på dette stadium af sekundær betydning. Selv om russerne ikke havde problemer med solvens, dikteret af prisstigninger (især - i de elektronik og andre importerede varer) og manglen på reelle lønvækst, situationen i de fleste af banksektoren er for langt fra det optimale, at realkreditmarkedet den har udviklet sig så aktivt som i de sidste par år, økonomer mener.

Tag den ud på en procentdel

Mest sandsynligt, analytikere, banker, og hvis villige til aktivt at låne til borgere i krisetider, vil de gøre det, markant hæve renten. Eller ekstrem stramning af kriterierne kredit godkendelse. Det er således meget muligt scenarie, hvor en person ikke engang at tænke over, om at tage et realkreditlån lige nu. Mest sandsynligt, at banken simpelthen ikke vil være i stand til at yde et lån til et behageligt miljø. Eller endda afvise anmodningen på grund af interne krise årsager. Giver det mening at tage et realkreditlån lige nu, når banken er langt fra optimal situation? Mange eksperter mener, at denne form for beslutning er endnu ikke for berettiget.

Hvis ansøgningen godkendes

Overvej en god manuskript - for eksempel, behøver det russiske folk ikke har problemer med lånet, hans høje løn, og banken i princippet villig til at give ham et lån til at købe bolig. Skal jeg tage et realkreditlån, der nu er en borger? kan gives Svaret på dette spørgsmål, baseret på studiet af centrale aspekter af handlen ikke ske det, at der ved køb af en lejlighed efter et stykke tid bliver billigere, så pant ville være urentabelt for en mand?

I dette aspekt, når det afgøres, om det faktum, om ikke at tage et realkreditlån lige nu, ville være bedst at afsøge markedet er ikke så meget fra det synspunkt krisesituationen i bankerne og sanktioner, men i form af trend-analyse, som afspejler dynamikken i køb og salg af fast ejendom. Selvfølgelig, den politiske situation spiller en vis rolle. Men den vigtigste faktor er udsigten til investering i boliger, ifølge eksperter - situationen på det relevante marked.

Situationen på markedet for fast ejendom

Hvad er situationen i fast ejendom segment af virksomhed? Nu rentabelt at tage et realkreditlån i forhold til de forventede hus prisbevægelser? Eksperter identificere tre mulige scenarier vedrørende udsigterne for udviklingen på markedet.

Ifølge de første, ejendomspriserne i de kommende år vil forblive på et niveau nogenlunde svarende til den aktuelle. Fortalere for dette synspunkt mener, at det nuværende ejendomsmarked i det aspekt af prissætning, udbud og efterspørgsel i ligevægt tilstrækkeligt. Den potentielle fald i forbrugernes aktivitet på grund af begrænset udlån fra penge- og lave platezhesopobnosti låntagere, økonomer tror, vil blive ledsaget af et tilsvarende forslag reduktion - i høj grad skyldes, at boligejerne foretrækker at vente ud af krisen, og ikke at sælge for billigt boliger. Nu rentabelt at tage et realkreditlån korrelativ med dette scenario? Sandsynligvis ikke meget. Priserne vil forblive den samme, og interesse for banken, som i øvrigt vil sandsynligvis være høj på grund af krisen, skal betale.

Er dog punkt til at udstede en lejlighed på kredit, hvis folk nu leje en lejlighed, og det anslåede beløb for betalinger for at være et rimeligt forhold huslejen. Men denne mulighed kræver tilstedeværelse af en borger i en stor mængde til en udbetaling på realkreditlån,. Og i dette tilfælde, vil sandsynligvis være mere rentabelt at udstede det som en indbetaling og modtage rente, skyldes som til gengæld betale for husleje en lejlighed. Nogle banker tilbyder nu foretage en indbetaling på 20% og højere. Dette skyldes, ifølge analytikere, med en stigning i Centralbanken refinansiering sats, der steg til 17% i december. Hvis vi tager som udgangspunkt scenariet beskrevet ovenfor, fra en investering synspunkt, vil depositum blive vist mere rentabelt at investere i en lejlighed - det er usandsynligt, at det er i dette tilfælde, stigninger på 20% for året, og derefter i samme takt, mens der i tilfælde indbetaling med vedhængende rente udføres af banken i en progression.

Det andet scenario antager, at ejendomspriserne stadig stige. Dette vil være skyldes hovedsageligt inflatoriske processer. Det forventes, for eksempel, at wrap-up af økonomien udvikling i 2014 det tilsvarende tal vil overstige 11%. Selv hvis efterspørgslen på markedet for fast ejendom ikke vil være tilstrækkelig dynamisk, siger eksperter, at stigningen i boligpriserne generelt kan forventes med hensyn står mål med inflationen. Skal jeg optage et realkreditlån nu, hvis vi mener, at dette scenarie?

Mest sandsynligt, referencepunkterne til en potentiel køber i dette tilfælde vil der være omtrent den samme som i tilfældet med den første udførelsesform. Det er muligt at tage et lån til en lejlighed, hvis du er i øjeblikket et hus er fjernet, og rentebetalingerne vil være den samme, eller ikke meget mere end leje. Eller placere et depositum for det beløb, der indsamles for en indledende gebyr, forrentes på bekostning af at betale for husleje.

Den tredje scenario forudsættes en reduktion i boligpriserne. Dette skyldes til gengæld en mulig ubalance mellem udbud og efterspørgsel på markedet, som kan opvarmes ved, at der i de senere år en betydelig mængde af nybyggeri Fonden blev introduceret i Rusland. Mens en stor del af lejlighederne bliver bygget i forbindelse med sådanne projekter - egenkapital, men betydelig procentdel af dem vil efterfølgende blive solgt til markedspriser eller for eksempel videresælges. Det kan skabe, ifølge nogle økonomer, det overskydende udbud på boligmarkedet.

Sandsynligvis, hvis du følger dette scenario, er der ingen mening selv spørger om at tage et realkreditlån lige nu. Selvfølgelig vil dette ikke være den bedste løsning. Når det gælder om at finde rentable investeringer, er det muligt at være opmærksom på de aflejringer. Hvis der er behov for boliger - endnu bedre leje det, især fordi de pågældende satser er generelt faldende, efter at salget segmentet.

faktorer er indbyrdes

Selvfølgelig, hver af scenarierne i markedet for fast ejendom i høj grad afhænger af situationen i banksektoren, og niveauet for solvens borgerne. Derfor kan vi sige, at krisen faktorer omtalt ovenfor indflydelse direkte også på boligmarkedet, samt på ethvert andet. eksperter mener dog stadig, at de objektive markedskræfter - udbud og efterspørgsel - er dannet under indflydelse af nævnte faktorer i et begrænset omfang. Meget vigtige kriterier, der afspejler de reelle behov i russere i forskellige typer af boliger, idet der tages hensyn til virkningerne af migration, ændringer i byggeteknik af lejligheder mv

dollar faktor

Nogle eksperter dog, at det er lovligt også at afsætte den fjerde scenarie, der involverer en betydelig stigning i ejendomspriserne på grund af virkningerne af en unik, i en vis forstand, en faktor. Som det er kendt, at dollaren steg mod rublen i 2014, næsten fordoblet. Men de fleste af valutaerne i andre udviklingslande, herunder SNG-landene, så der billigere til USA. Som et resultat, den gennemsnitlige løn i dollars og i Rusland, for eksempel i Kasakhstan, næsten stagneret, eller endda, måske, begyndte at vige for hvad der er fastsat i nabolandet. Som et resultat, lejligheden i Den Russiske Føderation med hensyn til, siger, det kasakhiske tenge begyndte i et antal segmenter betydeligt billigere end i nabolandene. Borgere fra Kasakhstan i slutningen komme til Rusland og købe et hus her. Denne tendens, som nogle økonomer kan fortsætte og forværres på grund af den tilsvarende aktivitet af indbyggerne i andre nabolande - Hviderusland, Aserbajdsjan, Baltikum, muligvis Kina. Dette kan til en vis grad at varme op efterspørgslen på fast ejendom og bestemme dynamikken i pris vækst på over inflationen.

Måske skulle man undersøge, hvornår der træffes beslutning om det faktum, om ikke at tage et realkreditlån, ekspertudtalelser om en fjerde scenarie, men kun hvis han bor i en grænseby. Det vil sige, kan denne mulighed betragtes som lokaliseret.

fund

Således har vi identificeret de vigtigste faktorer, der bestemmer krisen i fast ejendom markedstendenser, og revideret grundscenariet, studiet af, som vil gøre os i stand til at bestemme rækkefølgen, om der skal tage pant i et hus i den nuværende markedssituation.

Lad os prøve at opsummere. Så markedet for bankernes udlån - en krise. Banker, efter al sandsynlighed, vil ikke være i stand til at udstede lån med dynamikken i hvad de har gjort i de foregående år, og under de samme betingelser som interesse. Låntagere, til gengæld vil ikke altid have en objektiv evne til at betale pant. Konsekvens - reduktion i efterspørgslen. Årsagen til bankkrisen - den politiske situation. Derfor, for at bestemme rækkefølgen, om det er nødvendigt at tage et realkreditlån nu, når de går til EU og de amerikanske sanktioner mod Rusland vil sandsynligvis sige nej. Vi er nødt til at vente, indtil situationen er stabiliseret i bankerne, vil de finde nye kilder til lån til at tilbagebetale eksisterende forpligtelser, eller de kan hjælpe i denne regering.

Den anden faktor, der kan påvirke beslutningen om, hvorvidt der skal optage et realkreditlån lige nu - situationen på det russiske ejendomsmarked. Baseline scenarier er tre økonomer. Denne stabilisering af priserne, lav vækst, står i rimeligt forhold inflation eller tilbagegang. Eller, hvis personen bor i en grænseby, en svag stigning i prisen på lejligheder.

Skal jeg tage ud pant? Fordele og ulemper ved denne beslutning med hensyn til den nuværende markedssituation, der er helt indlysende. Blandt de positive aspekter - mulighed for at investere, når efterspørgslen i den nærmeste fremtid vil vokse. Økonomer, selv om, og anerkender den betydelige dybde af den nuværende krise, er det menes, at den forbedring af situationen inden for en overskuelig fremtid - på bekostning af en mulig tilbagevenden af oliepriserne, import substitution, diversificering af økonomien. Også i ejendomsinvesteringer, i det mindste, garantere sikkerheden for penge investeret i sammenhæng med inflationen. Blandt de negative aspekter af beslutningen om køb af boliger - sandsynligheden for faldende priser eller manglende vækst er ganske høj. Hverken den ene eller den anden vil ikke være rentabelt for køberen af lejligheden. Også, mest sandsynligt på nuværende tidspunkt, banker er ikke i stand til at tilbyde gunstige betingelser til låntageren interesse.